Les réserves de gaz naturel de l’Arabie saoudite s’élèvent à environ 333,8 trillions de pieds cubes, au sixième rang mondial derrière la Russie, l’Iran, le Qatar, les Etats-Unis et le Turkménistan. Malgré cette base de ressources substantielle, le royaume a historiquement été importateur net de gaz, car la demande intérieure, les contraintes du gaz associé et les défis du non conventionnel ont limité l’offre disponible. Le champ de Jafurah est la pièce centrale de la stratégie saoudienne visant à développer le gaz non associé, remplacer le pétrole dans la production électrique et potentiellement devenir exportateur net.
Composition des réserves
Les réserves gazières saoudiennes se répartissent en deux catégories. Le gaz associé, produit avec le pétrole brut, est depuis des décennies la principale source d’approvisionnement domestique. Le gaz non associé, présent dans des réservoirs autonomes, représente l’opportunité de croissance. Environ 60 % des réserves gazières du royaume sont associées à la production pétrolière, ce qui signifie que l’offre de gaz a historiquement été liée, et donc contrainte, par les décisions de production de pétrole.
La dépendance au gaz associé pose problème parce que les niveaux de production sont dictés par les objectifs pétroliers OPEP+ plutôt que par la demande domestique de gaz. Lorsque l’Arabie saoudite réduit sa production de pétrole, la production de gaz associé diminue aussi, créant un risque de tension intérieure malgré des réserves abondantes.
Bassin de Jafurah
Le champ gazier non conventionnel de Jafurah, situé dans la Province orientale au sud de Ghawar, est le développement gazier le plus important de l’histoire saoudienne. Couvrant environ 17 000 kilomètres carrés, Jafurah contient environ 200 TCF de ressources gazières, ce qui en fait l’une des plus grandes accumulations non conventionnelles au monde.
Saudi Aramco a lancé le programme de développement de Jafurah avec un objectif de production de 2 milliards de pieds cubes standard par jour d’ici 2027, puis 3,5 milliards de pieds cubes par jour d’ici 2030. A plein développement, Jafurah pourrait couvrir à elle seule environ un tiers des besoins gaziers totaux du royaume.
Le champ produit à la fois du gaz brut et des quantités significatives de liquides de gaz naturel et de condensat, qui ajoutent de la valeur économique au-delà du gaz lui-même. Les liquides alimenteront l’industrie pétrochimique du royaume, créant une chaîne intégrée du puits au produit manufacturé.
Demande intérieure
La demande domestique de gaz a progressé régulièrement, tirée par l’électricité, les matières premières pétrochimiques, le dessalement et la consommation industrielle. La consommation totale dépasse 10 milliards de pieds cubes standard par jour, faisant du royaume l’un des plus grands consommateurs de gaz du Moyen-Orient.
Un moteur clé de la demande est la politique publique consistant à remplacer les combustibles liquides, pétrole brut et fioul, dans la production électrique par du gaz, afin de libérer davantage de brut pour l’exportation et de réduire l’intensité carbone du secteur électrique. L’expansion de la pétrochimie via SABIC, Saudi Aramco et les coentreprises a également augmenté la demande de matières premières gazières.
Prix du gaz et structure de marché
L’Arabie saoudite n’exporte pas actuellement de gaz naturel et maintient un prix domestique réglementé historiquement inférieur aux niveaux internationaux. Le prix intérieur du méthane est d’environ 1,25 dollar par million de British thermal units, bien en dessous de la moyenne mondiale. Ce prix subventionné soutient la compétitivité de la pétrochimie et maintient les coûts d’électricité à bas niveau.
L’éthane, utilisé comme matière première pétrochimique, est tarifé à 1,75 dollar par MMBtu. Ces prix réglementés soutiennent l’industrie, mais ont aussi limité l’incitation économique au développement de nouveaux projets gaziers, contribuant à la lenteur des projets de gaz non associé avant l’initiative Jafurah.
Potentiel d’exportation GNL
L’Arabie saoudite a signalé son intérêt pour devenir exportatrice de GNL, un changement stratégique majeur par rapport à sa position historique de déficit gazier. Si la production de Jafurah et les autres développements se déroulent comme prévu, le royaume pourrait disposer de gaz excédentaire exportable à la fin des années 2020 ou au début des années 2030.
L’entrée potentielle de l’Arabie saoudite sur le marché de l’exportation GNL ajouterait un nouveau fournisseur majeur au commerce mondial du gaz et fournirait au royaume une source de revenus hydrocarbures diversifiée au-delà du pétrole brut. Le calendrier dépend toutefois du rythme du développement domestique, de la trajectoire de la demande intérieure et des décisions commerciales d’investissement dans l’infrastructure GNL.
Autres développements gaziers
Au-delà de Jafurah, Aramco développe plusieurs autres ressources gazières. Le programme gazier South Ghawar cible des réservoirs étanches sous la partie sud du champ pétrolier de Ghawar. Les projets de compression de gaz Haradh et Hawiyah maintiennent et améliorent la production de champs existants. L’exploration du bassin de la mer Rouge a identifié des ressources potentielles, encore à un stade précoce.
Importance stratégique
Le développement gazier sert plusieurs objectifs stratégiques de la Vision 2030. Il réduit la consommation domestique de pétrole brut dans la production électrique, libérant environ 1 million de barils par jour pour l’exportation ou les réserves stratégiques. Il fournit des matières premières à la pétrochimie en expansion, soutenant la diversification industrielle. Il réduit l’intensité carbone du mix énergétique, en appui à l’engagement net zéro 2060 du royaume. Il peut enfin créer une nouvelle source de revenus à l’export via le GNL, diversifiant davantage les recettes publiques au-delà du pétrole brut.